Min pension

Tänkte ta en titt på min pension och göra en uppföljning från april 2015, då jag senaste tittade på detta.

Allmänna pensionen
Har stigit med 12% totalt. Inkomstpensionen har stigit med 15%, vet ej hur mycket som är insättningar vs. tillväxt men insättningar bör stå för merparten: 16% av maxtaket på 332 kkr borde ha avsatts till Inkomstpensionen, dvs drygt 53 kkr x 1,5 år = 80 kkr.
Det har varit dålig utveckling på PPM-kontot, 0%, men detta förklaras med att börsen var kring all time high vid april förra året och eftersom mitt huvudinnehav är Avanza Zero är det inte så konstigt att utfallet varit dålig givet mätperioden. 2,5% av maxtaket på 332 kkr borde ha satts av till PPM, dvs drygt 8 kkr x 1,5 år= 12 kkr.. Värdeförändringen på PPM pengarna hittills i år har varit 5%.

Tjänstepensionen
Har stigit med 28% eller 276 kkr totalt. Om jag förstår rätt så borde cirka 150 kkr ha betalats in under dessa 1,5 år. Det är stor spridning på ökningstillväxten mellan innehaven men vad som är positivt är att den försäkring där jag har mest pengar är även den som ökat mest. Vad jag inte kan förstå är varför jag har så mycket pengar i Alectas traditionella försäkring, har strävat efter att ha så mycket som möjligt i fondförsäkringar. Måste kolla upp detta igen, kanske är den låst eller att man inte får placera allt i fondförsäkringar?
SPP Arbetsgivarplan är en ny försäkringar som kom i och med mitt utlandsuppdrag. Här har jag valt att spara i 70% Sverigefonder och 30% Globalfonder. Se nedan för detaljer:

Privat pension

Detta ligger i en IPS-depå. En tidig förlaga till en Kapitalförsäkring. På den tiden var det fördelaktigt men tyvärr så är pengarna låsta till 62 eller 65 års ålder. Hade aldrig satt upp detta idag då det finns både KF och ISK, men när jag gjorde detta var det bara normala aktiedepåer som var alternativet (med 30% vinstskatt). Hela innehavet i min privata pension har jag investerat i Starbucks, som gått upp med ca 200% sedan inköp.


Summering
Totalt har min pension ökat med 0,4 MSEK eller 21% sedan april förra året. Har inte full koll på hur mycket som är insättningar vs. tillväxt, får återkomma i ett ytterligare inlägg om detta. Men med tanke på hur börsen gått sedan april förra året och att jag har stor del fondförsäkringar så antar jag att den största delen kommer från insättningar.

Som jag skrev i mitt förra inlägg så har jag dålig koll på hur jag ligger till i förhållande till andra tjänstemän i min ålder. Verkar vara en bugg för tillfället på Minpension.se för när jag gör en pensionsprognos så kommer den allmänna pensionen inte med.

/Plutusson

Inköp av Kopparbergs

Slog till igår och handlade 200 Kopparbergs för 231,94 kr/st = 46 388 kr. Detta innehav utgör nu ca 3% av min portfölj.

Min analys av bolaget ligger under September månads blogginlägg. I den analysen hade jag satt vinst per aktie på 12 kr och ett P/E på 25 (pga den den snabbväxande omsättnings- och vinst-tillväxten). Utifrån dessa båda antaganden så blir ett motiverat pris 300 kr, mitt inköpspris igår ligger alltså under det motiverade priset med 23%.

Om jag hinner idag så ska jag ta ett nytt månadsabonnemang på Börsdata och göra en analys av Hexagon, så får vi se om det blir ett köp även här...

/Plutusson

Månadsrapport för oktober

Börsen har fortsatt ticka uppåt under oktober och det märks även på min portföljs utveckling. November blir spännande med tanke på valet i USA, i övrigt så kommer jag att hålla ett öka på Kopparbergs och Hexagon.

/Plutusson

Stark långsiktig köpsignal i OMXS30

I veckan så har nu även MA200 slagit om till positiv lutning. Detta är enligt mig och många andra en stark positiv signal och jag definierar nu börsen som att vi befinner oss i en långsiktig Bull-trend.
Senast vi hade en liknande omslagsformation var 2012.

För mig och min strategi betyder detta att jag nu får vara 100% investerad i aktiemarknaden. Vad som skiljer sig denna gång om man jämför med liknande situationer, när den långa trenden går från Bear till Bull, är att det inte finns så mycket köpvärt om man ser till P/E-talen. Jag trodde och hoppades att den nedgång vi har haft nu sedan april 2015 skulle vara mycket värre än den faktiskt har varit.

Om detta beror på låga räntor, att vi enbart har en paus i nedgången eller någonting annat har jag ingen aning om. Men tills motsatsen bevisats kör jag på enligt min strategi, dvs, nu är vi i en långsiktig Bull-trend och jag kommer att köpa aktier.

/Plutusson

Månadsrapport för september

Börsen har gått i sidled under september, index har rört sig mellan 1400 och 1440. Trots det har mina portföljer gått väldigt bra och totalt har värdet stigit med 2% eller 55 tkr. Värdeökningen på själva innehaven har varit ännu bättre eftersom jag även har en kassa på 22% eller 668 tkr.

Jag börjar få måna innehav i portföljerna vilket jag inte känner mig helt bekväm med så jag hellre har en mer koncentrerad portfölj på max tio innehav. Just nu är det 14 innehav. De som har presterat sämst och ligger närmast en försäljning är Yara och HM. Har inte satt någon regelrätt stop loss men min mentala stop loss ligger kring -10% för Yara och -5-10% för HM.

MA200 är nu horisontellt så en positiv lutning kommer sannolikhetsmässigt att komma under oktober, för mig är detta den sista och avgörande signalen på att börsen har gått in i en långsiktig bull-trend. Samtidigt så uttalar sig många om en förestående börs-krasch och allmänt förfall men jag kör på enligt min strategi tills motsatsen bevisats. I och med att MA200 blir positivt kommer jag även att börja handla upp resterande kassa, så att alla portföljer så småningom blir 100% investerade i marknaden.

/Plutusson

Analys Kopparbergs

Kopparbergs börjar komma ner på attraktiva nivåer. På 2015 års vinst och med P/E 25 så blir motiverat priset 250 kr. Idag är priset 272 kr.

Att jag sätter P/E 25 beror på att bolaget är snabbväxande.

Det fria kassaflödet följer vinsten väl, skuldsättningen är ok men företaget har gjort vinst samt gett utdelning de senaste tio åren.

Har dock inte bestämt mig för om jag törs köpa eller inte. Pga storleken och riskerna kanske det är bättre med indirekt ägande genom en småbolagsfond.

/Plutusson

Analys Homemaid

Ett annat litet bolag som åkt in i min portfölj på slutet är Homemaid. Även här har jag fastnad för ett bolag med relativt lågt P/E samtidigt som omsättnings- och vinst-tillväxt är höga. Även direktavkastningen är hög, ca 8% !

Riskerna jag ser är storleken (small cap) samt att det finns ingen vallgrav. Ytterligare en risk är att verksamheten är beroende av RUT, dock tror jag att detta avdrag är här för att stanna.

Har köpt in en mindre post (se månadsrapporten) och för ett bolag som växte med 14% förra året samt hade en vinsttillväxt på 20% så är nuvarande värdering på P/E 12 köpvärt enligt mig.

/Plutusson